近年來(lái)，面對(duì)商場(chǎng)驚濤激浪和藍(lán)海機(jī)遇，眾多上市公司欲通過(guò)跨界并購(gòu)，謀求經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型。而長(zhǎng)期以來(lái)，鋰電產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域則備受市場(chǎng)資本厚愛(ài)，并成為傳統(tǒng)企業(yè)重要的轉(zhuǎn)型方向。
在此背景之下，同樣涉足鋰電的雅化集團(tuán)和眾和股份走到了一起，前者擬將鋰電資產(chǎn)全部轉(zhuǎn)讓給后者，而眾和則將以股權(quán)來(lái)?yè)Q取。經(jīng)此整合，眾和股份將全力經(jīng)營(yíng)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈，雅化集團(tuán)則仍將間接持股鋰電產(chǎn)業(yè)，雙方欲共享紅利。
兩鋰電資產(chǎn)注入眾和
11月9日，雅化集團(tuán)發(fā)布公告宣稱(chēng)，公司已與眾和股份在成都簽署了《發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)合作框架協(xié)議書(shū)》，眾和股份擬通過(guò)發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)形式收購(gòu)公司四川國(guó)理鋰材料有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)國(guó)理公司）和四川興晟鋰業(yè)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)興晟鋰業(yè)）100%股權(quán)。
證券時(shí)報(bào)記者注意到，2013年雅化集團(tuán)曾以自有資金2.3億元向國(guó)理公司增資的方式取得其37%的股權(quán)，為國(guó)理公司的第一大股東，另有張京云、林忠群、黃健斌等15位中小股東。2014年，雅化集團(tuán)又自籌資金8200萬(wàn)元收購(gòu)興晟鋰業(yè)股東的全部股權(quán)，后者成為上市公司全資子公司。
此次公告透露，經(jīng)交易各方同意并確認(rèn)，將以2015年9月30日作為國(guó)理公司評(píng)估的基準(zhǔn)日，由眾和股份聘請(qǐng)的機(jī)構(gòu)對(duì)其進(jìn)行評(píng)估。若國(guó)理公司100%股權(quán)對(duì)應(yīng)權(quán)益的資產(chǎn)評(píng)估值不低于8.97億元，眾和股份則同意以合同約定的作價(jià)收購(gòu)交易方合計(jì)持有標(biāo)的公司100%的股權(quán)，而眾和股份所發(fā)行股份的定價(jià)為11.53元/股。
具體交易股權(quán)數(shù)量為，眾和股份向除雅化集團(tuán)外的國(guó)理公司其他股東發(fā)行股份的估值按5.05億元確認(rèn)，可換數(shù)量即4383萬(wàn)股（5.05億元÷11.53元/股）；其中，雅化集團(tuán)換股數(shù)應(yīng)不超過(guò)（8.87-5.05）億元÷11.53元/股。至于興晟鋰業(yè)，眾和股份將直接用標(biāo)的資產(chǎn)評(píng)估值÷11.53元/股，來(lái)確定雅化集團(tuán)應(yīng)換得的股數(shù)。
雅化仍間接擁有鋰電
雅化集團(tuán)董秘翟雄鷹對(duì)證券時(shí)報(bào)記者表示，待此述交易完成后，雅化集團(tuán)將直接持有眾和股份的股票，不再直接持有國(guó)理公司和興晟鋰業(yè)的股權(quán)。同時(shí)，這將更有利于雅化集團(tuán)集中精力加快民爆產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，搶抓機(jī)遇拓展相關(guān)產(chǎn)業(yè)。
資料顯示，國(guó)理公司是國(guó)內(nèi)最大的基礎(chǔ)鋰鹽生產(chǎn)企業(yè)之一，主要產(chǎn)品有鋰精礦、氫氧化鋰、高純碳酸鋰等。國(guó)理下屬子公司德鑫礦業(yè)擁有四川李家溝鋰輝石礦山開(kāi)采權(quán)，是目前探明并取得采礦權(quán)證的亞洲最大鋰輝石礦。此外，興晟鋰業(yè)經(jīng)營(yíng)范圍則包括單水氫氧化鋰、碳酸鋰等產(chǎn)品的生產(chǎn)及銷(xiāo)售，這與國(guó)理公司形成產(chǎn)業(yè)鏈上下游關(guān)系。
在此次交易中，眾和股份更是不得不提的重要交易方，該公司原為紡織服裝龍頭企業(yè)，近年來(lái)積極謀求向鋰電行業(yè)轉(zhuǎn)型。
2012年，眾和股份通過(guò)收購(gòu)馬爾康縣黨壩鄉(xiāng)鋰輝石礦進(jìn)軍鋰電產(chǎn)業(yè)鏈；同年，眾和進(jìn)一步控股深圳天驕、閩鋒鋰業(yè)等中游加工企業(yè)；2013年~2014年，分別受讓神通電動(dòng)車(chē)20%股權(quán)和江蘇優(yōu)派新能源100%股權(quán)。如今，眾和股份的鋰電產(chǎn)業(yè)鏈布局已日趨完善，而手握其股權(quán)的雅化集團(tuán)也有望分得一杯羹。